Amerikanske aksjer stenger lavere ettersom spenningene i Midtøsten eskalerer

Amerikanske aksjer falt onsdag fra rekordhøye nivåer, ettersom økende spenninger i Midtøsten og stigende råoljepriser ga næring til inflasjonsbekymringer og fikk investorer til å ta gevinst.

Markedsytelse

Dow Jones Industrial Average falt 620,72 poeng, eller 1,21 %, til 50 687,07. S&P 500 falt 56,06 poeng, eller 0,74 %, til 7 553,72, mens Nasdaq Composite falt 239,92 poeng, eller 0,89 %, til 26 853,98.

Alle de tre store amerikanske indeksene endte i negativt territorium, tynget av tap i finans- og teknologisektorene. Russell 2000-indeksen for små selskaper gjorde det dårligere enn sine motparter for store selskaper.

I motsetning til dette steg Philadelphia Semiconductor Index med 1,4 %, noe som signaliserer fortsatt entusiasme rundt kunstig intelligens. Seks av de såkalte «Magnificent Seven» AI-relaterte aksjene endte imidlertid lavere, med Meta Platforms som den eneste som steg, med 4,2 %.

Ross Mayfield, investeringsstrategianalytiker hos Baird i Louisville, Kentucky, sa at AI-aksjer handles i en egen verden, og i stor grad ignorerer makroøkonomiske og geopolitiske risikoer innenfor visse grenser. Han la til at investorer fortsetter å favorisere disse aksjene, spesielt på dager da det bredere markedet virker mindre attraktivt.

Programvare- og tjenesteindeksen falt med 4 % etter å ha møtt press de siste månedene på grunn av bekymringer om virkningen av kunstig intelligens på sektoren.

Spenninger i Midtøsten

Spenningene i Midtøsten intensiverte seg etter at USA og Iran utvekslet en ny runde med luftangrep, som testet en allerede skjør våpenhvile.

Oljeprisene steg, noe som skapte bekymring for at høyere energikostnader kunne utvikle seg til en bredere og mer vedvarende inflasjonsbølge.

Bill Northey, investeringssjef i US Bank Wealth Management i Montana, sa at markedet fortsatt er fanget mellom sterke økonomiske fundamentale forhold i USA og bekymringer om at en langvarig konflikt i Midtøsten kan skape nedsiderisiko.

Han la til at nøkkelfaktoren for inflasjonsforventningene er varigheten av Hormuzstredets stenging, og bemerket at en langvarig forstyrrelse ville redusere sannsynligheten for rentekutt fra Federal Reserve i 2026.

Finansmarkedene priser nå inn en sannsynlighet på 41,1 % for en renteheving fra Federal Reserve etter desembermøtet, opp fra bare 9,1 % for en måned siden, ifølge CMEs FedWatch-verktøy.

I mellomtiden gjentok John Williams, president i New Yorks sentralbank, at sentralbanken ikke trenger å justere renten til tross for oppadgående inflasjonsrisiko, og argumenterte for at pengepolitikken fortsatt er «på rett sted».

Økonomiske data viste at det amerikanske arbeidsmarkedet forblir stabilt og at tjenestesektoren fortsetter å vokse. Innsatskostnadene forble imidlertid høye, mens bedriftenes utgiftsplaner virket dempet på grunn av stigende energipriser og vedvarende geopolitisk usikkerhet.

Den amerikanske sentralbankens Beige Book indikerte også at den økonomiske aktiviteten akselererte de siste ukene, mens sysselsettingen stort sett holdt seg stabil. Virkningen av høyere energipriser knyttet til krigen ble imidlertid beskrevet som utbredt.

Blant S&P 500s elleve hovedsektorer rapporterte teknologi og finans de bratteste nedgangene, mens energiaksjer gjorde det bedre takket være høyere oljepriser.

I halvledersektoren steg aksjene til Marvell, Intel, Qualcomm og Sandisk med mellom 3,7 % og 6,7 %.

Broadcom falt imidlertid med 4,5 % i etterkant av børshandelen etter at resultatene ble offentliggjort.

GameStop steg med 6 % etter at det opprinnelige meme-aksjeselskapet rapporterte høyere kvartalsinntekter og annonserte et tilbakekjøpsprogram for aksjer på 2 milliarder dollar.

Samtidig fortalte kilder Reuters tirsdag at Elon Musks SpaceX planlegger å prise børsnoteringen til 135 dollar per aksje, med mål om å hente inn rekordhøye 75 milliarder dollar.

S&P 500 registrerte 33 nye 52-ukers topper og 19 nye bunner, mens Nasdaq registrerte 90 nye topper og 137 nye bunner.

Handelsvolumet på amerikanske børser var på totalt 19,81 milliarder aksjer, sammenlignet med et gjennomsnitt på 20,12 milliarder aksjer i løpet av de foregående 20 fulle handelssesjonene.