Den japanske yenen steg noe i den asiatiske handelen onsdag mot en kurv av store og små valutaer, i et forsøk på å hente seg inn igjen etter tre påfølgende økter med tap mot den amerikanske dollaren. Bevegelsen ble støttet av begrenset kjøp av kjøpsavtaler, mens den amerikanske valutaen forble under press i forkant av Federal Reserves pengepolitiske beslutning.

Dueaktige bemerkninger fra visesentralbanksjef Shinichi Uchida i Bank of Japan bidro til å dempe markedets bekymringer om tempoet i den japanske pengepolitiske innstrammingen. Uchida talte på pressekonferansen etter møtet på vegne av sentralbanksjef Kazuo Ueda, som for tiden er innlagt på sykehus, og ga et mindre haukeaktig budskap enn investorene hadde forventet, noe som reduserte sannsynligheten for en ny renteøkning før desember.

Prisaksjon

• USD/JPY falt med mindre enn 0,1 % til 160,27 yen, fra et åpningsnivå på 160,37 yen, etter å ha nådd en intradagshøyde på 160,44 yen.

• Yenen falt med mindre enn 0,1 % mot dollaren tirsdag, og markerte dermed sin tredje daglige nedgang på rad etter Uchidas kommentarer.

Amerikanske dollar

Den amerikanske dollarindeksen falt med mindre enn 0,1 % onsdag, og forlenget dermed fallet for tredje gang på rad ettersom dollaren fortsatte å svekkes mot en kurv av globale valutaer.

Nedgangen kommer midt i en vedvarende optimisme rundt en midlertidig fredsavtale mellom USA og Iran, som har forbedret risikosentimentet og redusert etterspørselen etter dollaren som et tradisjonelt tryggt tilfluktssted.

Den nåværende svakheten i den amerikanske valutaen går også forut for resultatet av det første møtet i Federal Reserve under den nye styrelederen Kevin Warsh, og markedene ser etter signaler om at rentekutt kan vurderes senere i år.

Oljepriser

Globale oljepriser falt med mer enn 1 % onsdag, og forlenget tapene for fjerde økt på rad og nådde sine laveste nivåer på tre måneder ettersom bekymringene for forsyningsforstyrrelser fortsatte å avta.

Avtalen mellom USA og Iran

• President Donald Trump sa at han kan komme til å legge frem detaljer om den foreløpige avtalen med Iran for Kongressen.

• Det sveitsiske utenriksdepartementet sa at en potensiell intensjonsavtale mellom USA og Iran etter planen skal undertegnes 19. juni i Bürgenstock i det sentrale Sveits.

• Wall Street Journal rapporterte at avtalen ville tillate Teheran å gjenoppta oljesalget umiddelbart etter signering.

• Irans utenriksminister sa at etter den innledende fasen ville forhandlingene fortsette i 60 dager for å komme til en endelig avtale som dekker atomspørsmålet og sanksjonslette.

• En kilde fortalte Reuters at avtalen mellom USA og Iran inkluderer et fond på 300 milliarder dollar, hvorav mer enn halvparten allerede er avsatt til gjenoppbyggingsprosjekter i Iran.

• Fondet inneholder ingen statlige midler og forblir atskilt fra forhandlinger om frosne iranske eiendeler.

Japanske renter

• Tirsdag hevet den japanske sentralbanken sin styringsrente med 25 basispunkter til 1,0 %, det høyeste nivået siden 1995. Dette markerer nok et historisk skritt i normaliseringen av pengepolitikken i verdens fjerde største økonomi.

• Visebanksjef Shinichi Uchida sa at sentralbanken vil fortsette å heve rentene gradvis som svar på utviklingen i økonomisk aktivitet og inflasjon, og understreket at beslutningstakere ikke vil forhaste seg med aggressive innstramminger.

• Uchida la til at det for øyeblikket er vanskelig å fastslå det nøyaktige omfanget av fremtidige renteøkninger, og at banken nøye vil vurdere innkommende økonomiske data før den tar ytterligere tiltak.

• Markedsprisingen for en renteøkning på 25 basispunkter på julimøtet falt fra 50 % til 25 %.

• Økonomiske undersøkelser indikerer at det mest sannsynlige scenariet fortsatt er en ytterligere økning på 25 basispunkter i desember.

• Investorer vil fortsette å overvåke inflasjon, sysselsetting og lønnsdata for ytterligere ledetråder om den fremtidige retningen for japansk pengepolitikk.

Dow Jones Industrial Average nådde en ny rekordhøyde på tirsdag, støttet av fallende oljepriser og økende optimisme rundt en potensiell fredsavtale mellom USA og Iran, mens SpaceX forlenget oppgangen og overgikk Amazon i markedsverdi og ble det femte største amerikanske selskapet.

SpaceX-aksjene steg med rundt 9,5 %, noe som bidro til at selskapet ledet av Elon Musk overtok Amazon i markedsverdi.

Selskapet annonserte også oppkjøpet av programvarefirmaet Anysphere for 60 milliarder dollar, et trekk som tar sikte på å styrke sin tilstedeværelse i markedet for kunstig intelligens for bedrifter.

Aksjer relatert til minnebrikker viste sterke oppganger, med Western Digital som steg 9 % og Seagate Technology som steg 6 %.

Teknologisektoren innenfor S&P 500 falt imidlertid med 0,5 % etter de kraftige oppgangene registrert i forrige økt.

Syv av de elleve hovedsektorene i S&P 500 steg i omsetning ettersom investorene vendte seg mot aksjer som var tettere knyttet til økonomisk aktivitet.

Finansaksjer ledet oppgangen, med en sektoroppgang på 1,1 %.

Goldman Sachs steg med 1,3 %, noe som ga støtte til Dow Jones, mens JPMorgan steg med 1,8 % og Bank of America steg med 1,2 %.

I mellomtiden falt energisektoren med 0,4 % ettersom oljeprisene lå nær det laveste nivået på nesten tre måneder.

Amerikanske aksjer steg kraftig i forrige sesjon etter at president Donald Trump kunngjorde signeringen av en foreløpig avtale for å avslutte konflikten med Iran.

Til tross for dette er det fortsatt usikkerhet rundt avtalen, ettersom rederier advarte om at det kan ta uker å gjenopprette tilliten til navigasjonen gjennom Hormuzstredet, selv etter at den er gjenåpnet.

Markedene venter på avgjørelsen fra Federal Reserve

Investorenes oppmerksomhet er nå rettet mot den pengepolitiske beslutningen fra Federal Reserve som skal tas onsdag.

Det er allment forventet at den amerikanske sentralbanken vil holde renten uendret innenfor intervallet 3,50–3,75 %, mens investorer følger nøye med på kommentarer fra sentralbanksjef Kevin Warsh angående inflasjon, arbeidsledighet og de økonomiske utsiktene.

«Alle øyne er rettet mot Warshs pressekonferanse, veiledning og prognoser for markedene», sa Thomas Hayes, styreleder i Great Hill Capital.

Han la til: «Men siden avtalen mellom USA og Iran ser ut til å være nær ferdigstillelse, gir det ham mer rom til å finne en balansert tone.»

Hayes bemerket også at markedene ofte opplever økt volatilitet i løpet av det første året med en ny leder av Federal Reserve.

Inflasjonen er fortsatt mer enn ett prosentpoeng over Feds mål på 2 %, noe som gjør Warshs vurdering av inflasjonstrender og tidspunktet for en eventuell moderering til en nøkkelfaktor for fremtidig pengepolitikk.

Ifølge CME FedWatch Tool, anslår tradere for tiden en 42 % sannsynlighet for en renteøkning på 25 basispunkter i desember, mens markedene ikke priser inn noen rentekutt før midten av 2027.

Klokken 09:42 ET var Dow Jones Industrial Average opp 360,77 poeng, eller 0,70 %, til 52 031,80. S&P 500 steg 0,10 % til 7 561,78, mens Nasdaq Composite steg 0,13 % til 26 719,01.

S&P 500 nærmet seg også rekordhøydene som ble nådd tidlig i juni etter en tidligere nedgang drevet av bekymringer over forhøyede verdivurderinger av teknologiaksjer og konflikten mellom USA og Iran.

Blant individuelle aksjer steg Qualcomm 3,6 % etter at en rapport indikerte at selskapet er i samtaler om å kjøpe opp AI-brikkeprodusenten Tenstorrent for mellom 8 og 10 milliarder dollar.

Robinhood steg med 1,1 % etter at handelsplattformen kunngjorde planer om å kutte 10 % av heltidsarbeidsstyrken og eliminere de gjenværende åpne stillingene.

Markedsbredden forble positiv, med aksjer i oppgang som oversteg aksjer i nedgang med et forhold på 2,19:1 på New York-børsen og 1,39:1 på Nasdaq.

S&P 500 registrerte 12 nye 52-ukers topper og ingen nye bunnivåer, mens Nasdaq Composite registrerte 46 nye topper mot 31 nye bunnivåer.

Aluminiumsprisene falt til sitt laveste nivå på over to måneder etter at den midlertidige avtalen mellom USA og Iran banet vei for gjenopptakelse av metallforsendelser gjennom Hormuzstredet.

Det mye brukte lettindustrielle metallet falt med 4,4 % til 3 379,50 dollar per tonn på London Metal Exchange, det laveste nivået siden 27. mars.

Iran-avtalen

USA og Iran har inngått en foreløpig avtale om å gjenåpne Hormuzstredet samtidig med den forventede formelle signeringen av avtalen på fredag, selv om de endelige detaljene fortsatt er under forhandling.

Konflikten med Iran forårsaket betydelige forstyrrelser i aluminiumforsyningene etter at metallsmelteverk over hele Midtøsten ble truffet av missilangrep, mens stengingen av den strategiske vannveien forstyrret innkommende råvarestrømmer og utgående metallforsendelser til globale markeder.

Produsentene vendte seg til alternative logistikkløsninger for å holde driften i gang, men konflikten etterlot bransjen overfor et betydelig forsyningsunderskudd.

«Aluminiumprisene ser ut til å være sårbare på kort sikt ettersom tilbudsrisikoen avtar mens bekymringene rundt etterspørselen vedvarer», sa Bank of America-analytikere ledet av Michael Widmer i et notat.

De la til at produksjonen i Midtøsten, som står for omtrent 10 % av den globale forsyningen, falt med 35 % fra året før i april, selv om deler av dette tapet kan oppveies av høyere produksjon fra Kina, verdens største aluminiumprodusent.

Ytterligere press på prisene

Bankens analytikere pekte også på andre negative faktorer, inkludert potensiell frigjøring av aluminiumslagre fra Midtøsten hvis Hormuzstredet åpnes igjen, samt økende tilbud fra smelteverk i Indonesia.

USAs president Donald Trump sa søndag at han godkjenner gjenåpningen av Hormuzstredet «uten transittavgifter».

Irans nyhetsbyrå Fars rapporterte imidlertid, som siterer en informert kilde, at Iran bare vil tillate fri passasje gjennom sundet i 60 dager.

Likevel sa skipsrederne at de trenger flere detaljer før de vurderer om kommersiell navigasjon trygt kan gjenopptas, mens noen analytikere mener at aluminiumsindustrien vil fortsette å slite med å gjenoppbygge uttømte lagre på grunn av vedvarende forsyningsbegrensninger.

Kina har økt eksporten siden konflikten startet, men produsentene står nå overfor produksjonsbegrensninger pålagt av myndighetene.

Produsenter har også redusert varelager som holdes i byttelager og private lagringsanlegg, og disse lagrene vil sannsynligvis fortsette å synke så lenge strømmene fra Midtøsten forblir begrenset, ifølge Gregory Shearer, leder for forskning på basis- og edelmetaller hos JPMorgan Chase.

«Hvis sundet åpnes igjen, kan vi se en kraftig prisnedgang fordi aluminium er tett knyttet til energimarkedene», sa Shearer.

«Vi tror imidlertid fortsatt at markedet står overfor et betydelig tilbudsgap. Hovedspørsmålet er hvor lang tid det vil ta før de usynlige lagrene er oppbrukt før de synlige lagrene begynner å bli redusert», la han til.

Bitcoin hentet seg inn igjen mandag og klatret over 67 000 dollar ettersom investorsentimentet forbedret seg og risikoappetitten styrket seg på tvers av kryptovalutamarkedene etter rapporter om en foreløpig avtale mellom USA og Iran.

Verdens største kryptovaluta steg 5 % til over 67 000 dollar, etter å ha kommet seg etter de kraftige tapene de siste ukene, ettersom investorer reagerte positivt på tegn på at geopolitiske spenninger i Midtøsten kunne avta.

USA og Iran har inngått en foreløpig avtale som ventes å tre i kraft fredag.

USAs president Donald Trump sa at avtalen vil omfatte oppheving av marineblokaden av iranske havner og gjenåpning av Hormuzstredet, en av verdens viktigste energifraktruter.

Den fullstendige avtaleteksten er ennå ikke publisert.

Rapporter indikerte også at våpenhvileavtalen som ble inngått tidligere i år, ville bli forlenget med ytterligere 60 dager, noe som gir begge sider mer tid til å fortsette forhandlingene om Irans atomprogram.

Samtidig sa Irans øverste nasjonale sikkerhetsråd at den amerikanske marineblokaden ville bli opphevet umiddelbart, og at fiendtlighetene var forventet å stoppe på flere fronter, inkludert Libanon.

Strategy fortsetter å øke sine Bitcoin-beholdninger

I en separat utvikling fortsatte Strategy å utvide sine Bitcoin-investeringer.

Selskapet opplyste at de kjøpte rundt 1587 Bitcoin mellom 8. og 14. juni for omtrent 100 millioner dollar, til en gjennomsnittlig kjøpspris på 63 024 dollar per mynt.

Kjøpene ble finansiert gjennom salg av 1,73 millioner klasse A-aksjer under selskapets aksjeemisjonsprogram på markedet, noe som genererte et nettoproveny på rundt 209 millioner dollar.

Etter det siste kjøpet økte Strategys totale Bitcoin-beholdning til 846 842 mynter.

Selskapet sa at den totale kostnaden for disse beholdningene var omtrent 64,07 milliarder dollar, med en gjennomsnittlig kjøpspris på 75 656 dollar per Bitcoin.

Strategy rapporterte også kontantreserver på rundt 1,1 milliarder dollar per 14. juni.