Gullprisene falt i den europeiske handelen fredag, og forlenget sine begrensede tap for andre gang på rad og går mot en andre ukentlig nedgang på rad, presset av den nåværende økningen i amerikanske dollar mens markedene venter på videre utvikling i fredssamtalene mellom USA og Iran.

Sannsynligheten for minst én renteheving i USA i år har økt, spesielt etter publiseringen av referatet fra det siste pengepolitiske møtet i Federal Reserve, som viste at medlemmene fortsatt er åpne for å heve renten.

Prisoversikt

• Gullprisene i dag: Gullprisene falt med 0,75 % til 4 507,49 dollar, fra åpningsnivået på 4 543,00 dollar, mens de registrerte en høyest verdi på 4 546,16 dollar.

• Ved torsdagens oppgjør falt gullprisene mindre enn 0,1 %, og gjenopptok tapene som hadde stoppet opp dagen før under forsøk på å komme seg fra et tomåneders lavpunkt på 4 453,60 dollar per unse.

Ukentlig ytelse

I løpet av denne ukens handel, som offisielt avsluttes ved dagens oppgjør, er gullprisene for øyeblikket nede med 0,75 %, og er på vei mot sitt andre ukentlige fall på rad.

Amerikansk dollar

Den amerikanske dollarindeksen steg med 0,1 % fredag, og opprettholdt dermed stigningen for andre gang på rad, nær seksukers høydepunkter. Dette gjenspeiler den fortsatte positive utviklingen til den amerikanske valutaen mot en kurv av store og sekundære valutaer.

Som kjent gjør stigende nivåer av den amerikanske valutaen gullbarrer denominert i dollar mindre attraktive for innehavere av andre valutaer.

Dollaren fikk sterk støtte denne uken fra stigende renter på amerikanske statsobligasjoner, ettersom investorer vedder på at den amerikanske sentralbanken (Federal Reserve System) vil heve renten minst én gang i år.

I tillegg til støtte fra langsiktige amerikanske statsobligasjonsrenter, fortsetter investorer å favorisere amerikanske dollar som en trygg havn midt i nøye overvåking av utviklingen i fredssamtalene mellom USA og Iran.

USA-Iran-samtaler

• Iranske nyhetsbyråer: Den endelige versjonen av avtalen mellom USA og Iran er nådd gjennom pakistansk mekling, og en offisiell kunngjøring forventes innen de neste timene.

• USAs utenriksminister Marco Rubio sa at det er «gode tegn» når det gjelder muligheten for å nå en fredsavtale.

• Donald Trump: USA er i sluttfasen av samtalene med Iran.

• Rapporter: Irans uranlager og kontroll over Hormuzstredet er fortsatt sentrale uenighetspunkter mellom Washington og Teheran.

Amerikanske renter

• Referatet fra Federal Reserves aprilmøte, som ble offentliggjort onsdag, viste at flertallet av beslutningstakerne mener at «noe ytterligere innstramming i pengepolitikken kan bli passende» dersom inflasjonen holder seg over sentralbankens 2 %-mål.

• Kevin Warsh blir senere i dag tatt i ed som styreleder i Federal Reserve foran USAs president Donald Trump.

• Ifølge CME Groups FedWatch-verktøy priser markedene for tiden inn en 40 % sannsynlighet for en renteheving fra Federal Reserve i desember, opp fra litt over 16 % i begynnelsen av mai.

• Markedene priser for tiden en 99 % sannsynlighet for at amerikanske renter vil forbli uendret på junimøtet, mens sannsynligheten for et rentekutt på 25 basispunkter er 1 %.

• Investorer følger nøye med på publiseringen av flere økonomiske data fra USA, i tillegg til kommentarer fra tjenestemenn i Federal Reserve, for å kunne revurdere disse sannsynlighetene.

Gullutsikter

Edward Meir, analytiker hos Marex, sa: «Det som presser gullprisene nedover er styrken til den amerikanske dollaren, som igjen støttes av den fortsatte økningen i forventninger om renteøkninger i store deler av verden.»

SPDR-fondet

Beholdningene til SPDR Gold Trust, verdens største gullsikrede ETF, økte torsdag med 0,85 tonn, noe som bringer totalen til 1 037,70 tonn.

Euroen falt i den europeiske handelen fredag mot en kurv av globale valutaer, og forlenget dermed tapet for andre gang på rad mot amerikanske dollar og handlet nær seksukers laveste nivå, ettersom investorer fortsatte å favorisere den amerikanske valutaen som det foretrukne alternative trygge investeringsstedet mens de ventet på videre utvikling i fredssamtalene mellom USA og Iran.

Denne uken økte prisingen av muligheten for at Den europeiske sentralbanken kan heve renten på sitt møte i juni, mens investorer venter på ytterligere økonomiske data fra eurosonen for å revurdere disse forventningene.

Prisoversikt

• Eurokursen i dag: Euroen falt mot dollaren med 0,1 % til 1,1605 dollar, fra dagens åpningsnivå på 1,1617 dollar, mens den registrerte en øktopp på 1,1621 dollar.

• Euroen avsluttet torsdagens handel med en nedgang på mindre enn 0,1 % mot dollaren, og gjenopptok tapene som hadde stoppet opp dagen før under forsøk på å komme seg fra et seks ukers lavpunkt på 1,1583 dollar.

Amerikansk dollar

Den amerikanske dollarindeksen steg med 0,1 % fredag, og opprettholdt dermed stigningen for andre gang på rad, nær seksukers høydepunkter. Dette gjenspeiler den fortsatte positive utviklingen til den amerikanske valutaen mot en kurv av globale valutaer.

I tillegg til støtte fra den nylige brede økningen i langsiktige amerikanske statsobligasjonsrenter, fortsetter investorer å favorisere amerikanske dollar som et trygt tilfluktssted midt i nøye overvåking av utviklingen i fredsforhandlingene mellom USA og Iran.

USA-Iran-samtaler

• Iranske nyhetsbyråer: Den endelige versjonen av avtalen mellom USA og Iran er nådd gjennom pakistansk mekling, og en offisiell kunngjøring forventes innen de neste timene.

• USAs utenriksminister Marco Rubio sa at det er «gode tegn» når det gjelder muligheten for å nå en fredsavtale.

• Donald Trump: USA er i sluttfasen av samtalene med Iran.

• Rapporter: Irans uranlager og kontroll over Hormuzstredet er fortsatt sentrale uenighetspunkter mellom Washington og Teheran.

Europeiske renter

• Kilder fortalte Reuters: Det er høyst sannsynlig at Den europeiske sentralbanken vil heve renten i juni på grunn av at inflasjonsforventningene beveger seg mot et uønsket scenario.

• Denne uken økte pengemarkedsprisingen for sannsynligheten for at Den europeiske sentralbanken hever renten med 25 basispunkter i juni fra 60 % til over 70 %.

• Investorer venter på ytterligere økonomiske data fra eurosonen om inflasjon, arbeidsledighet og lønninger for å revurdere disse forventningene.

Den japanske yenen falt i asiatisk handel fredag mot en kurv av store og små valutaer. Den fortsatte dermed tapet mot den amerikanske dollaren for andre gang på rad og nærmet seg et treukers lavpunkt. Yenen gikk mot et andre ukentlig tap på rad, ettersom investorer fortsatte å favorisere den amerikanske dollaren som det foretrukne alternative trygge investeringsstedet i forkant av videre utvikling i fredssamtalene mellom USA og Iran.

Data som ble offentliggjort i Tokyo i dag, viste at kjerneinflasjonen i Japan falt til sitt laveste nivå på over fire år, noe som letter inflasjonspresset på beslutningstakere i Bank of Japan og reduserer forventningene om en japansk renteheving i juni.

Prisoversikt

• Japansk yen-kurs i dag: Dollaren steg mot yenen med rundt 0,15 % til ¥159,13, fra dagens åpningsnivå på ¥158,93, mens den registrerte et senkerunde på ¥158,87.

• Yenen avsluttet torsdagens handel med et fall på mindre enn 0,1 % mot dollaren, og nådde sitt svakeste nivå på tre uker på ¥159,34 etter publiseringen av sterke økonomiske data fra USA.

Ukentlig handel

I løpet av denne ukens handel, som offisielt avsluttes med dagens oppgjør, er den japanske yenen for tiden ned 0,25 % mot den amerikanske dollaren, og er på vei mot sitt andre ukentlige tap på rad.

Amerikansk dollar

Den amerikanske dollarindeksen steg med rundt 0,1 % fredag, og opprettholdt dermed stigningen for andre gang på rad, nær seksukers høydepunkter. Dette gjenspeiler den fortsatte positive utviklingen til den amerikanske valutaen mot en kurv av globale valutaer.

I tillegg til støtte fra den nylige brede økningen i langsiktige amerikanske statsobligasjonsrenter, fortsetter investorer å favorisere amerikanske dollar som en trygg havn, samtidig som de følger nøye med på utviklingen i fredsforhandlingene mellom USA og Iran.

USA-Iran-samtaler

• Iranske nyhetsbyråer: Den endelige versjonen av avtalen mellom USA og Iran er nådd gjennom pakistansk mekling, og en offisiell kunngjøring forventes innen de neste timene.

• USAs utenriksminister Marco Rubio sa at det er «gode tegn» når det gjelder muligheten for å nå en fredsavtale.

• Rapporter: Irans uranlager og kontroll over Hormuzstredet er fortsatt blant hovedpunktene i uenigheten mellom Washington og Teheran.

Kjerneinflasjon

Data som ble offentliggjort i Tokyo i dag, viste at Japans kjernekonsumprisindeks steg med 1,4 % fra år til år i april, den laveste økningen siden mars 2022, under markedets forventninger om en økning på 1,7 %, etter en økning på 1,8 % i mars.

Disse tallene indikerer tydelig at inflasjonspresset på beslutningstakere i Bank of Japan avtar, noe som reduserer sannsynligheten for renteøkninger i Japan i løpet av året.

Japanske renter

• I tråd med dataene ovenfor, falt prisingen av sannsynligheten for at Bank of Japan hever renten med et kvart prosentpoeng på junimøtet fra 85 % til 65 %.

• Investorer venter nå på ytterligere data om inflasjon, arbeidsledighet og lønnsvekst i Japan for å revurdere disse forventningene.

Oljeprisene falt fra torsdagens toppnivåer ettersom investorenes håp om at USA og Iran kunne komme til enighet for å forhindre en gjenoppliving av krig økte.

Amerikansk råolje steg 16 cent til 98,42 dollar per fat innen klokken 13:30 østlig tid, mens den globale referanseprisen for Brent-råolje falt 31 cent til 104,71 dollar per fat.

Prisene hadde steget med mer enn 3 % tidligere i sesjonen etter at Reuters rapporterte at Irans øverste leder, ayatolla Mojtaba Khamenei, utstedte et direktiv som beordret at anriket uran skulle forbli i Iran.

Markedene så på Khameneis posisjon som en potensiell komplikasjon for forhandlingene med USA, spesielt ettersom USAs president Donald Trump gjentatte ganger har uttalt at avviklingen av Irans atomprogram fortsatt er et hovedmål for Washingtons krigsinnsats.

Trump sa tidligere denne uken at han avlyste forestående luftangrep mot Iran for å gi diplomatiet mer tid, etter forespørsler fra amerikanske allierte i Gulf-regionen. Teheran og Washington har gjort få vesentlige fremskritt mot en avtale siden de inngikk en skjør våpenhvile forrige måned.

Trump advarte også onsdag om at militære operasjoner kunne gjenopptas dersom Iran ikke klarte å gi «100 % gode svar» under forhandlingene, selv om han sa at han var villig til å vente noen dager til før samtalene kunne fortsette.

I en samtale med reportere ved Joint Base Andrews i Maryland sa Trump følgende om potensielle amerikanske militæraksjoner:

«Vi er fullt forberedt. Vi trenger de riktige svarene, og de må være 100 % gode svar.»

Han la til: «Hvis jeg kan forhindre krig ved å vente noen dager, og hvis jeg kan redde liv ved å vente litt lenger, synes jeg det er en flott ting.»

I mellomtiden fortsetter skipstrafikken gjennom Hormuzstredet å oppleve alvorlige forstyrrelser på grunn av Irans blokade av vannveien, som fortsatt er en viktig rute for globale oljeforsyninger.

Det internasjonale energibyrået advarte torsdag om at oljemarkedet kunne gå inn i «rød sone» i sommer hvis Hormuzstredet ikke gjenåpnes. Administrerende direktør Fatih Birol sa at globale oljelagre forventes å synke etter hvert som etterspørselen øker i løpet av sommerens reisesesong.